Anlagepolitik
Das Fondsmanagement verfolgt die Strategie, je nach Marktlage, weltweit in unterschiedliche Wertpapiertypen zu investieren. So werden überwiegend verzinsliche Wertpapiere, z.B. Hochzinsanleihen, Schwellenländeranleihen, Wandelanleihen und Staats- und Unternehmensanleihen, sowie Aktien (max.30%) und Zertifikate erworben. Sollte zu einem Zeitpunkt keine der Investitionsmöglichkeiten den Erwartungen des Fondsmanagements entsprechen, kann vollständig in kurzfristige liquide Geldanlagen angelegt werden. Im Fonds werden nur Anleihen erworben, die selbst oder deren Aussteller bei Erwerb mindestens ein Rating von B- (S&P oder ein äquivalentes Rating einer anderen Ratingagentur) aufweisen. Die Anlagen im Fonds erfolgen überwiegend in EUR oder werden entsprechend gegenüber dem Euro weitestgehend währungsgesichert. Das Fondsmanagement verfolgt die Strategie, je nach Marktlage, weltweit in unterschiedliche Wertpapiertypen zu investieren. So werden überwiegend verzinsliche Wertpapiere, z.B. Hochzinsanleihen, Schwellenländeranleihen, Wandelanleihen und Staats- und Unternehmensanleihen, sowie Aktien (max.30%) und Zertifikate erworben. Sollte zu einem Zeitpunkt keine der Investitionsmöglichkeiten den Erwartungen des Fondsmanagements entsprechen, kann vollständig in kurzfristige liquide Geldanlagen angelegt werden. Im Fonds werden nur Anleihen erworben, die selbst oder deren Aussteller bei Erwerb mindestens ein Rating von B- (S&P oder ein äquivalentes Rating einer anderen Ratingagentur) aufweisen. Die Anlagen im Fonds erfolgen überwiegend in EUR oder werden entsprechend gegenüber dem Euro weitestgehend währungsgesichert.
Performance-Diagramm (14.01.2021)
Performance (14.01.2021)
Performance im Jahr (14.01.2021)
Risikokennzahlen (14.01.2021)
|
1 Jahr |
3 Jahre |
5 Jahre |
Volatilität p.a. |
9,53 % |
6,04 % |
5,27 % |
Sharpe Ratio |
0,35 |
0,28 |
0,68 |
Max. Verlust in Monaten |
3 |
5 |
5 |
Max. Draw Down |
-17,96 % |
-17,96 % |
-17,96 % |
Risiko-Rendite-Matrix (14.01.2021)
Portfolioallokation (14.01.2021)
Vermögensaufteilung
Anleihen |
|
78,00 % |
Aktien |
|
22,00 % |
Top 10 Holdings
UNITED STATES 2.88% 15/05/2028 |
|
2,78 % |
U.S. Treasury Bonds 94/24 |
|
1,18 % |
Arabische Republik Ägypten MTN 18/26 Reg.S |
|
1,17 % |
Electricité de France (E.D.F.) FLR MTN 14/Und. |
|
1,00 % |
Ukraine Notes 20/30 Reg.S |
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0,94 % |